Nordik Ülkeleri Spot Elektirik Piyasalarında Şokların Geçiciliği: Dalgacık Durağanlık Yaklaşımı

Authors : Selim YILIDIRIM, S Fatih KOSTAKOĞLU, Fatih TEMİZEL

Pages : 251-268

View : 25 | Download : 2

Publication Date : 2016-08-01

Article Type : Research Paper

Abstract :Bu çalışmada İskandinav elektrik piyasasında büyük paya sahip olan Danimarka, Finlandiya, İsveç ve Norveç’e ait on üç spot piyasada elektrik fiyatlarının herhangi bir şok karşısındaki davranışı Neson Durağanlık Testiyle incelenmiştir. Kullanılan seriler günlük sıklıkta olup 22.04.2013 tarihinden 09.02.2016 tarihine kadar bin yirmi dört gözlem içermektedir. SE1, SE2, SE3 VE SE4 İsveç’teki spot elektrik fiyatlarını; FI Finlandiya’da, DK1, DK2 Danimarka’daki ilgili spot elektrik fiyatlarını ifade etmektedir. Ayrıca Oslo, Kr.sand, Bergen Molde, Tr.heim ve Tromsa Norveç’teki spot elektrik fiyatlarını göstermektedir. Analiz sonucunda elde edilen bulgular serilerin durağan olmadığını ve şokların seri üzerinde kalıcı etkisi olduğu yönündedir. Nason testinin ampirik bulguları, tüm serilerde ekonomik şokun kalıcı olduğu bölgelerin mevcut olduğu yönündedir
Keywords : Elektrik Piyasası, Dalgacık Durağanlık Yaklaşımı, Nason Testi