GARCH MODELLERİ VE VARYANS KIRILMASI: İMKB ÖRNEĞİ

Home Page
About
Submit A Journal
Submit A Conference
Submit Paper/Book
- Submit a Preprint
- Submit a Book
Contact

Çukurova Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü Dergisi
Volume:20 Issue:3
GARCH MODELLERİ VE VARYANS KIRILMASI: İMKB ÖRNEĞİ

GARCH MODELLERİ VE VARYANS KIRILMASI: İMKB ÖRNEĞİ

Authors : Sevda GÜRSAKAL

Pages : 161-178

View : 12 | Download : 10

Publication Date : 2011-09-01

Article Type : Other Papers

Abstract :Bu çalışmada hisse senedi oynaklığındaki kırılmalar Inclan ve Tiao’nun 1994 ICSS Iterative Cumulative Sum of Squares algoritması ile tespit edilmiş bulunan kırılma noktaları kukla değişkenler olarak GARCH modeline eklenmiş ve kırılmaların dikkate alındığı yeni bir GARCH modeli oluşturulmuştur Çalışmada İMKB Ulusal 30 günlük getiri serisi kullanılmış bulunan sekiz kırılma noktası modele dahil edildiğinde oynaklık kalıcılığında önemli bir azalma olmuştur Bu da yatırımcılara riske karşı alacakları tutum konusunda ışık tutacak önemli bir sonuçtur
Keywords : GARCH, Varyans Kırılması, ICSS, Volatilite

ORIGINAL ARTICLE URL

VIEW PAPER (PDF)

* There may have been changes in the journal, article,conference, book, preprint etc. informations. Therefore, it would be appropriate to follow the information on the official page of the source. The information here is shared for informational purposes. IAD is not responsible for incorrect or missing information.